Investir em Token de Liquidez nativo do Solana ou em Token de estabilidade pode não ser tão emocionante quanto buscar o próximo Token revolucionário, mas pode oferecer uma forma confiável de ganhar dinheiro.

As stablecoins fornecem estabilidade de preços, enquanto o LST permite que você obtenha recompensas básicas de stake, mantendo a liquidez. Através de plataformas de Finanças Descentralizadas como Kamino, Drift e Save (anteriormente conhecida como Solend), você pode usar stablecoins e LST para aumentar seus ganhos através da estratégia de Yield Farming.

Quer prefira retornos baixos de baixo risco ou esteja disposto a correr riscos maiores para obter retornos maiores, este artigo vai detalhar as melhores oportunidades de ganho com as principais stablecoins (como USDC e PYUSD) e o principal LST da Solana, ajudando-o a encontrar a correspondência certa para o seu perfil de risco.

Moeda Estável em Dólares

As stablecoins na Solana experimentaram um aumento explosivo neste ciclo de mercado. Embora o USDC seja dominante na cadeia, o que é um fenômeno único em comparação com o USDT do Tether, o PYUSD do Paypal teve um aumento explosivo recentemente após o lançamento, graças às recompensas do protocolo de Finanças Descentralizadas.

Estas stablecoins fornecem opções de Yield Farming de baixo risco quando utilizadas em protocolos DeFi como Kamino, Drift e Save (anteriormente conhecido como Solend). Seja procurando por retornos estáveis ou programas de alto risco e retorno, esses ativos são escolhas indispensáveis para aqueles que visam cobrir a flutuação do mercado e obter retornos estáveis.

USDC

Kamino

Kamino Finance fornece várias opções de rendimento para suporte USDC, com a sua piscina principal a oferecer atualmente uma taxa de juro anual de cerca de 3,5%, abaixo do intervalo histórico de 6-9%, mas ainda fiável, proporcionando um retorno passivo e de baixo risco. Para obter rendimentos mais elevados, a piscina de altcoin da Kamino oferece uma taxa de juro anual de cerca de 7,5% para USDC, enquanto a piscina JLP (Jupiter Liquidity Provider) oferece cerca de 6,6% de taxa de juro anual, sendo a sua estratégia de Liquidez concentrada uma escolha ideal para utilizadores que procuram equilibrar o risco com maiores retornos.

Drift

A protocolo de negociação Drift também permite que os usuários ganhem rendimentos ao emprestar USDC. Embora as taxas de rendimento aqui sejam moderadas, cerca de 3-4%, muito abaixo dos picos anteriores, elas oferecem uma oportunidade estável e de baixo risco para aqueles que não buscam riscos agressivos. Além disso, os rendimentos do fundo de seguro do Drift são muito mais altos, atualmente em torno de 15%, provenientes de taxas de negociação, empréstimos e liquidação, mas com maior risco, pois ele atua como um apoio para a manutenção da capacidade de pagamento do protocolo.

Salvar

A plataforma de empréstimo Algoritmo Save oferece uma taxa de juros anual de 4-5% USDC em seu pool principal. A plataforma também possui outras piscinas não licenciadas implantadas pelo protocolo, como a piscina JLP/SOL/USDC, que atualmente oferece uma taxa anual de 8,5% para aqueles dispostos a participar de estratégias de liquidez de alto risco.

PYUSD

Kamino

PYUSD é um recém-chegado ao ecossistema Solana, mas devido à estratégia de rendimento ativa da Kamino, ele rapidamente ganhou impulso. Embora a taxa de rendimento inicial seja de até 30%, a taxa de rendimento subsequente estabilizou em cerca de 7%, sendo a mais alta no cofre estável do pool principal da Kamino. A Kamino também acabou de incluir o PYUSD no pool JLP (Provedor de Liquidez Júpiter), com uma taxa de rendimento maior do que o seu cofre principal, cerca de 8,5%.

Drift

A taxa de rendimento do cofre de empréstimos da Drift é ligeiramente alta, cerca de 10%, o que torna a plataforma uma escolha atraente para o PYUSD. Além disso, no seu fundo de seguros, a Drift oferece uma taxa de juros anual de cerca de 18,5%, mas lembre-se de que isso trará um risco maior.

Salvar

A taxa de rendimento principal do PYUSD no Save está atualmente em torno de 12%, e parece ter aumentado recentemente, enquanto as taxas de rendimento do Drift e Kamino estão diminuindo. Se essa tendência continuar, o Save pode ser a melhor plataforma para usuários que desejam usar o PYUSD sem assumir riscos adicionais.

LST Taxa de Retorno

O token de Liquidezstake (LST) é uma parte importante da economia de stake da Solana, permitindo aos usuários stake SOL ao mesmo tempo em que mantêm Liquidez para uso em um ecossistema mais amplo de Finanças Descentralizadas. Os três principais LST listados na Solana - JitoSOL do stakeholder Jito com aprimoramento de MEV, mSOL do renomado Marinade Finance e JupSOL fornecido em colaboração com a exchange Jupiter e Sanctum - oferecem taxas de juros base de ~7,5%, ~8,12% e ~8% respectivamente, e ainda há oportunidades adicionais para ampliar esses retornos por meio de Finanças Descentralizadas (especialmente em Kamino).

Para cada um desses LSTs, é possível obter rendimentos adicionais por meio do tesouro principal ou da estratégia de alavancagem da Kamino. O tesouro principal fornece retornos passivos acima das recompensas básicas de stake, enquanto a estratégia de alavancagem oferece retornos mais elevados para aqueles dispostos a assumir mais riscos.

JitoSOL

Receita do Tesouro Principal:

Kamino oferece uma taxa de rendimento moderada de 0,04% para o principal pool de seguro do JitoSOL, adicionando renda passiva aos prêmios de stake básicos. Esta opção é adequada para aqueles que procuram retornos estáveis e de baixa manutenção.

Retorno de Alavancagem:

Para usuários que desejam maximizar seus lucros, a opção de alavancagem de ganhos oferecida pela Kamino para JitoSOL pode proporcionar ganhos mais altos, com um máximo de 10,5% atualmente. Essa estratégia usa alavancagem para ampliar os lucros, mas se esses ativos derivados deixarem de estar emparelhados (depeg) em relação à apenas manter LST, o risco aumentará.

mSOL

Receita do Tesouro Principal:

O cofre principal da mSOL da Kamino oferece um rendimento de 0,11%, ligeiramente aumentado pelo retorno passivo das Finanças Descentralizadas, reforçando as recompensas de stake básicas. Este cofre é ideal para ganhar rendimentos adicionais enquanto se mantém a mSOL a longo prazo.

Retorno de Alavancagem:

Para aqueles que não têm medo de correr riscos e desejam aumentar o retorno, a estratégia de stake alavancado da Kamino para MSOL pode aumentar a taxa de retorno para cerca de 14.5%.

JupSOL

Receita do Tesouro Principal:

JupSOL na principal tesouraria de Kamino tem uma taxa de rendimento de 0,02%, proporcionando um pequeno retorno adicional sobre as recompensas de stake base. Embora a taxa de rendimento seja baixa, isso oferece uma fonte de rendimento passivo estável para os suportes de JupSOL que desejam dormir tranquilos “01928374656574839201”.

Retorno de Alavancagem:

A piscina de alavancagem JupSOL da Kamino tem a maior taxa de retorno, cerca de 14,7%. Ao usar a JupSOL staked em Finanças Descentralizadas, os usuários podem obter retornos significativos, o que é especialmente adequado para aqueles que desejam maximizar os retornos do staking ao assumir riscos mais altos.

Resumo

Em resumo, as stablecoins e o LST na Solana oferecem várias oportunidades de Yield Farming, permitindo que os usuários aumentem seus ativos de forma mais madura ou estável, de acordo com sua tolerância ao risco.

PYUSD atualmente oferece a maior oportunidade de rendimento em moeda estável, especialmente em plataformas como Drift, com um APY de cerca de 18%. Em termos de liquidez, JupSOL e MSOL têm atualmente a maior taxa de alavancagem, cerca de 15%, oferecendo retornos significativos para aqueles dispostos a assumir o risco da estratégia de alavancagem. No entanto, é importante monitorar esses pools, pois suas taxas de rendimento podem Flutuação periodicamente.

Independentemente de escolher a estratégia mais segura de LST do Tesouro Moeda Estável ou a estratégia mais arriscada de LST, há muitas oportunidades para canalizar os seus ativos para o ecossistema de Finanças Descentralizadas da Solana.

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