トランプ政権は暗号通貨取引所に対して制裁を科した！アメリカは、940億ドル規模のマネーロンダリングに関与していたとされるイギリスのプラットフォームを封鎖し、取引を停止させた。  この措置は、違法な資金洗浄やテロ資金供与の防止を目的としている。 ### 主要ポイント - アメリカ政府は暗号通貨取引所に対する規制を強化 - 940億ドルの資金洗浄に関与したとされる英国のプラットフォームを封鎖 - 国際的な金融監視の一環として実施される措置 これにより、暗号通貨を利用した不正行為の抑止が期待されている。

トランプ政権は金曜日、OFACを通じて英国登録の暗号通貨取引所ZedcexおよびZedxionに制裁を科しました。理由はイランのイスラム革命防衛隊（IRGC）への支援を行ったためです。これは米国がデジタル資産取引所をブラックリストに載せたのはこれが初めてです。Zedcexは2022年以降、主にTetherのUSDTを用いてTronプラットフォーム上で9億4,000万ドル以上の取引を処理しています。

トランプ政権は初めて暗号取引所の実体に制裁を科した

金曜日の制裁は、トランプ政権の暗号通貨取引所政策における重要な転換点を示しています。米国財務省外国資産管理局（OFAC）は、暗号通貨取引所のZedcexとZedxionがイランのイスラム革命防衛隊の資金を扱っていたと発表しました。これらの組織は米国と欧州連合の両方からテロ組織としてリストアップされています。また、イランの金融業者ババク・モルテザ・ザンジャニは、釈放後にイランの革命防衛隊に関連する計画に資金提供を行ったとして制裁対象となっています。

これまでOFACは、制裁回避に関係する個別の暗号通貨ウォレットアドレスや技術提供者に対して制裁を行ってきましたが、イランに対する金融制裁の規定に基づき、取引所全体をブラックリストに載せたのは今回が初めてです。この「初めて」の意義は非常に大きく、トランプ政権が暗号通貨の規制を個別のアドレスや技術提供者への点的な取り締まりから、プラットフォーム全体の体系的な封鎖へとエスカレートさせていることを示しています。

財務省によると、Zedcexは2022年8月の登録以来、9億4,000万ドル以上の取引を処理しており、両取引所はイランの革命防衛隊に関連する取引相手に対して多額の資金を扱っています。この9億4,000万ドルという数字は非常に驚くべきもので、多くの中規模国の年間GDPに匹敵し、これらのプラットフォームがイランの制裁回避ネットワークの中心的役割を果たしていることを示しています。

米国財務長官スコット・ベッセントは声明の中で次のように述べています。「財務省はイランのネットワークや腐敗したエリートを引き続き取り締まり、彼らがイラン国民の利益を犠牲にして私腹を肥やすことを許しません。これには、デジタル資産を利用した制裁回避やネットワーク犯罪への資金提供を企てる政権の試みも含まれます。」この声明は、トランプ政権の暗号通貨取引所規制の焦点が、単なるコンプライアンスだけでなく、国家安全保障や反テロ対策にも及んでいることを明確に示しています。

ザンジャニのマネーロンダリングネットワークと暗号通貨の関係

これらの取引はザンジャニに関連しており、米財務省は彼を「イランの石油収入を数十億ドル横領したイランの犯罪投資家」と呼んでいます。ザンジャニはイランの金融界で悪名高く、以前にはイラン国営石油会社から数十億ドルを横領した罪で有罪判決を受け、死刑判決も下されていました。財務省によると、ザンジャニは2024年に死刑判決が減刑された後に釈放され、「イラン政権のための資金洗浄を目的」として活動しています。

ザンジャニのケースは、イランのエリート層が伝統的な金融システムの遮断を突破し、暗号通貨を利用して資金の再構築を行っている実態を明らかにしています。従来の銀行システムでは、犯罪歴のある人物が大規模に資金を移動することはほぼ不可能でしたが、暗号通貨の匿名性と国境を越えた便利さが、新たな資金移動の手段を提供しています。これこそが、トランプ政権の暗号通貨取引所政策が対処すべき核心的な課題です。

ブロックチェーン情報会社TRM Labsは今月初め、2023年以降、両取引所がイランの革命防衛隊関連資金を約1,000万ドル処理し、総取引量の56%を占めていると報告しました。この割合は非常に高く、これらの取引所の取引の半分以上が、米国や欧州連合でテロ組織とみなされる組織に関連した取引から生じていることを示しています。これらの資金の大部分は、TetherのUSDTを用いてTronプラットフォーム上で取引されています。

ザンジャニネットワークの運用特性

USDTを主要なツールとして利用：Tetherの安定した流動性と広範な受け入れを活用し、大規模な資金移動を実現

Tronを主なチャネルに選択：Tronの取引手数料が低く、取引速度も速いため、高頻度・大口の送金に適している

英国登録の隠れ蓑：英国での登録は合法性の外観を与えるが、実際の運営はイランの金融ネットワークに集中

USDTとTronの組み合わせは、イランの制裁回避ネットワークにおいて広く使われており、これによりステーブルコイン発行者のTetherやブロックチェーンプロジェクトのTronのコンプライアンス責任に疑問が投げかけられています。これらのプラットフォーム自体は制裁を受けていませんが、その技術基盤がテロ組織の資金調達に利用されている事実は、規制当局にさらなる監視と報告義務を促す可能性があります。

イランの暗号通貨活動は一層厳しい監視下に

このような制裁措置は、イランの暗号通貨活動に対する監視が強まる中で実施されました。ブロックチェーン分析会社Ellipticは今月初め、イラン中央銀行が少なくとも5億700万ドルのUSDTを購入したと報告し、これが暴落したリアルを支えるためとみられています。この発見は、イラン政府が国家レベルで暗号通貨を利用し、米国の制裁による経済圧力に対抗しようとしている実態を示しています。

イランのリアルは、米国の制裁や国内経済の悪化により、過去数年で大きく価値を下げており、一般市民は深刻なインフレと購買力の低下に直面しています。イラン中央銀行のUSDT購入戦略は、従来の銀行システムの制裁を回避しつつ、ステーブルコインを用いて比較的安定した価値の貯蔵手段を提供しようとする試みです。しかし、こうした国家規模の暗号通貨利用は、イランを制裁の標的とした規制に対してより脆弱にしています。

トランプ政権の暗号通貨取引所政策のこの動きは、単なる一時的な措置ではなく、イランに対するより広範な制裁戦略の一環です。金曜日の発表では、治安部隊を指揮し、デモ参加者を弾圧したとされるイラン内務大臣エスカンダル・モメニ・カラガリハも標的にしています。これは、トランプ政権が暗号通貨の制裁と人権問題を結びつけ、多角的な圧力をかけてイラン政府の行動を変えようとしていることを示しています。

米国財務省は、イランの制裁回避ネットワークに関係する875人以上の個人、船舶、航空機に対して制裁を科し、これらの制裁は2025年に発効予定です。米国市民は、これらの制裁対象者や団体との取引を禁じられています。この大規模な制裁ネットワークは、トランプ政権が「最大圧力」戦略を採用し、イランの資金源を徹底的に断つことを目的としていることを示しています。

国内の報道の困難さから、抗議活動の死者数は正確に把握しにくいものの、一部の推定では、過去数週間で数万人の抗議者がイラン政府により殺害されたとみられています。トランプ政権は、制裁をイラン政府の抗議者弾圧と結びつけ、国際世論の中で道徳的優位を築きつつ、イラン政権に対して経済的・政治的圧力をかけ続けています。

世界の暗号通貨取引所に対する警鐘

今回の制裁は、世界の暗号通貨取引所にとって重要な警告となります。取引所全体をブラックリストに載せたのはこれが初めてであり、米国政府が暗号プラットフォームのコンプライアンス強化に本腰を入れていることを示しています。国際的に運営される暗号通貨取引所にとって、「知らなかった」や「技術的中立」を理由とした弁護はもはや通用しなくなる可能性があります。TRM Labsの報告によると、取引量の56%がIRGC関連の実体からのものであり、取引所の承認や黙認なしにこれほどの取引が成立するのはほぼ不可能です。

トランプ政権の暗号資産取引所規制は、世界の取引所に対し、KYC（顧客確認）やAML（マネーロンダリング防止）措置の強化を促す可能性があります。米国市場に参入したい、または米国企業と取引したい取引所は、制裁対象の実体に関わる取引を特定し、遮断するための厳格な監視システムを構築する必要があります。これにより、運営コストは増加しますが、主流の金融システムにアクセスするためには避けられないコストでもあります。

また、ステーブルコインの発行者やパブリックチェーンのプロジェクトも、より厳しい規制圧力に直面する可能性があります。TetherやTronは制裁を受けていませんが、これらの技術が制裁回避に広く使われている事実は、規制当局にさらなる監視と報告義務を課すきっかけとなるかもしれません。これには、プロトコルレベルでのブラックリスト機能の実装や、法執行機関との取引データの共有などが含まれます。