DAX 40 mua: Chiến lược nào phù hợp với bạn?

Mua DAX 40 không có nghĩa là mua DAX 40 – điều đó còn tùy thuộc vào những gì bạn muốn và bạn có bao nhiêu thời gian. Chỉ số chứng khoán Đức cung cấp quyền truy cập vào 40 công ty niêm yết lớn nhất trong nước này: từ Volkswagen và SAP đến Mercedes-Benz và BMW, cùng Siemens, Deutsche Bank, Bayer, Allianz và Adidas. Những tập đoàn này đại diện khoảng ba phần tư tổng vốn hóa thị trường tại Sở Giao dịch Frankfurt. Ai muốn đầu tư vào các Blue-Chip này có ba lựa chọn chính – tùy thuộc vào việc bạn muốn nghĩ dài hạn hay tận dụng biến động giá ngắn hạn.

DAX 40: Chỉ số kinh tế của Đức

DAX 40 không phải là một công ty riêng lẻ, mà là một chỉ số – so sánh nó như một giỏ hàng chứa 40 công ty có giá trị nhất của Đức. Thành phần được xác định dựa trên vốn hóa thị trường tự do lưu hành, nghĩa là: chỉ các cổ phiếu tự do giao dịch mới được tính, không bao gồm cổ phiếu do nội bộ kiểm soát. Nhờ đó, chỉ số phản ánh chính xác tình hình kinh tế Đức.

Ba cách để hưởng lợi từ DAX 40

Dành cho những người đầu tư dài hạn: ETF là bước khởi đầu

Exchange Traded Funds (ETFs) là quỹ giao dịch trên sàn, hoạt động như cổ phiếu bình thường, nhưng mô phỏng toàn bộ một chỉ số. Ưu điểm: Bạn tự động mua 40 công ty cùng lúc, không cần phải nghiên cứu từng cổ phiếu riêng lẻ. Chi phí thấp, thanh khoản cao.

Bạn dễ tìm các ứng viên tốt: iShares Core DAX UCITS ETF (EXS1.DE) quản lý 7,57 tỷ euro với tỷ lệ chi phí chỉ 0,16% mỗi năm. Xtrackers DAX UCITS ETF 1C (XDAX.DE) có phí 0,09% và quản lý 5,06 tỷ euro. Một nhà cung cấp nhỏ hơn nhưng hiệu quả là Amundi ETF DAX UCITS ETF DR (CG1G.DE) với 0,87 tỷ AUM và chi phí hoạt động 0,10%.

ETF phù hợp nếu bạn có thời gian 5, 10 hoặc 20 năm và tin tưởng vào sự phát triển dài hạn của Đức.

Dành cho những người đầu cơ: Hợp đồng tương lai và đòn bẩy

Hợp đồng tương lai DAX 40 là hợp đồng kỳ hạn – bạn thỏa thuận hôm nay để mua hoặc bán chỉ số với mức giá cố định vào một ngày trong tương lai. Một hợp đồng tương lai tiêu chuẩn đại diện cho 25 euro mỗi điểm chỉ số. Nếu DAX 40 ở mức 15.000, bạn kiểm soát giá trị lý thuyết là 375.000 euro – với số vốn ít hơn nhiều.

Nghe có vẻ hấp dẫn, nhưng rất nguy hiểm: Mini-Futures với 5 euro mỗi điểm có sẵn cho các tài khoản nhỏ hơn. Mỗi điểm lợi nhuận hoặc lỗ sẽ được cộng hoặc trừ hàng ngày. Vấn đề nghiêm trọng là Margin Calls. Nhà môi giới của bạn yêu cầu bổ sung ký quỹ khi thua lỗ quá lớn – và sẽ thanh lý vị thế của bạn nếu bạn không thể thanh toán.

Quản lý rủi ro không phải là tùy chọn:

• Luôn đặt lệnh Stop-Loss
• Không bao giờ rủi ro quá 2-3% vốn của bạn cho mỗi giao dịch
• Tìm hiểu các sự kiện kinh tế ảnh hưởng đến DAX
• Hiểu rõ: Bạn có thể thua nhiều hơn số tiền đã đầu tư

Dành cho những người tìm kiếm sự linh hoạt: CFDs – Long và Short

Hợp đồng chênh lệch (CFDs) hoạt động khác: Bạn đặt cược vào biến động giá, nhưng không sở hữu chính chỉ số. Nhà môi giới là đối tác của bạn. Ưu điểm lớn: Bạn có thể đặt cược vào cả tăng và giảm giá.

Ví dụ: DAX 40 ở mức 15.000. Bạn mua CFD và chỉ số tăng lên 15.100 – với giá trị 1 euro mỗi điểm, bạn kiếm được 100 euro. Nếu giảm xuống 14.900, đó là lỗ của bạn.

CFDs cung cấp tối đa sự linh hoạt nhờ đòn bẩy biến đổi và kích thước vị thế nhỏ – bắt đầu từ 1 euro gửi tiền. Nhưng: Rủi ro đối tác là có thật. Nhà môi giới của bạn có thể không thực hiện nghĩa vụ của mình. Thêm vào đó, đòn bẩy làm cho lỗ lũy tiến nhanh chóng. Khi Margin Calls xảy ra, nhà môi giới có thể thanh lý vị thế của bạn mà không cần cảnh báo trước.

Phương pháp nào phù hợp với bạn?

Người mới bắt đầu và nhà đầu tư dài hạn: Bắt đầu với một ETF DAX 40. Chi phí thấp, dễ sử dụng, rủi ro có thể tính toán được. Các lựa chọn đã được chứng minh là iShares Core DAX hoặc Xtrackers.

Nhà đầu cơ ngắn hạn có kinh nghiệm: Hợp đồng tương lai cung cấp tính minh bạch qua các hợp đồng tiêu chuẩn giao dịch trên sàn. CFDs cung cấp nhiều linh hoạt hơn, nhưng cũng đi kèm rủi ro đối tác cao hơn. Cả hai đều đòi hỏi quản lý rủi ro chặt chẽ.

Nguyên tắc cơ bản: Bắt đầu nhỏ, hiểu rõ cơ chế, sau đó mở rộng quy mô. Trước khi giao dịch hợp đồng tương lai hoặc CFDs, hãy dùng tài khoản demo. Và luôn tham khảo ý kiến của chuyên gia tài chính có trình độ trước các quyết định đầu tư lớn – rủi ro là có thật.