Desempeño de activos principales globales después del recorte de tasas de interés de EE. UU.

Autor: Jessy, Golden Finance

“El dólar muere, todo lo demás vive”.

El 18 de septiembre hora local, la Reserva Federal anunció una reducción de 50 puntos base en las tasas de interés, lo que marca la primera vez en más de cuatro años que se reduce la tasa de interés. La reducción de la tasa de interés superó las expectativas, lo que inició un ciclo de reducción de la tasa de interés en los Estados Unidos y provocó una inundación de liquidez, lo que llevó a un aumento generalizado de los principales activos del mundo.

Después del recorte de tasas en los Estados Unidos, varios países importantes también han anunciado recortes. China ha anunciado recortes en el coeficiente de reservas y en las tasas de interés, además de políticas integrales para estimular el desarrollo económico y tratar de impulsar la economía nacional.

Después de que la Reserva Federal de los Estados Unidos reduzca las tasas de interés, la mayoría de los países suelen seguir el ejemplo. El dólar es la moneda dominante a nivel mundial, y en los lugares con mayor apertura financiera, tienden a mantenerse alineados con la Tasa de interés de la Reserva Federal. Especialmente en aquellos que no tienen una política monetaria independiente, es decir, en países o regiones que están completamente vinculados al dólar, tan pronto como el dólar reduzca las tasas, deben seguir inmediatamente. Por ejemplo, el dólar de Hong Kong es una moneda sombra del dólar estadounidense, por lo que el gobierno de Hong Kong debe reducir las tasas al mismo ritmo que los Estados Unidos, de lo contrario, los fondos de arbitraje generados por la diferencia de tasas podrían agotar las reservas de forex del gobierno de Hong Kong en cuestión de días.

Después de la rebaja de tasas en Estados Unidos, varios países han anunciado su nueva política de Banco Central. Países y regiones como China, Hong Kong, Indonesia, Sudáfrica y Arabia Saudita han anunciado recortes en las Tasa de interés. Mientras que Japón, en un ciclo de alza de tasas, ha optado por mantenerse al margen, y Brasil ha optado por aumentar las tasas. Otros países y regiones, como la Unión Europea y Canadá, ya habían adelantado recortes de tasas a principios de este año.

En teoría, cuando Estados Unidos reduce las tasas de interés, el dólar se deprecia, lo que hace que las monedas de otros países se aprecien en comparación. Esto genera un exceso de liquidez y más dinero fluye hacia activos de mayor riesgo, mientras que la atractividad de los activos internos de Estados Unidos disminuye relativamente. En este sentido, los activos extranjeros se vuelven más atractivos y los mercados bursátiles globales experimentan un gran aumento.

Sin embargo, hay una brecha entre la situación real y la teoría, y el rendimiento de los activos financieros también se verá afectado por factores políticos, geográficos y otros. Golden Finance ha recopilado el rendimiento de los principales activos globales después de la reciente reducción de las tasas de interés en Estados Unidos en este artículo.

Activos de encriptación

Actualmente, los activos de encriptación, especialmente BTC, se han vuelto altamente americanizados. Después de que Estados Unidos anunciara una reducción de los tipos de interés, la tendencia general de BTC es pump, con un aumento del 5.03% al cierre, alcanzando los 63165 dólares. Hasta el 30 de septiembre, el precio más alto de BTC en un solo día alcanzó casi 66000 dólares, y en el momento de la publicación, el precio de BTC se mantiene estable en torno a los 63000 dólares.

La capitalización de mercado también ha experimentado un pump, manteniéndose actualmente en 2.4 billones de dólares, mientras que el 18 de septiembre, este valor era de casi 2.2 billones de dólares.

La capitalización de mercado total de la encriptación ha cambiado

Acciones A

Después de que la Reserva Federal de Estados Unidos anunciara una reducción de las tasas de interés, China también actuó rápidamente y el 27 de septiembre, el Banco Popular de China implementó simultáneamente una reducción de los requerimientos de reserva y las tasas de interés.

En el mercado de valores, en menos de diez días de negociación, algunos países y regiones, como la UE, el Reino Unido, etc., ya habían reducido las tasas de interés en la primera mitad de este año. El índice se disparó de 2700 puntos a 3300 puntos.

El 30 de septiembre, el último día de negociación antes de las vacaciones del Día Nacional, el volumen de negociación de las acciones A continúa aumentando, y el volumen total de negociación en las bolsas de Shanghai y Shenzhen ha superado los 2.5 billones de yuanes, alcanzando un nuevo récord.

Hong Kong Stock Exchange

Después de que la Reserva Federal anunciara un recorte de tasas, la Autoridad Monetaria de Hong Kong inmediatamente redujo la Tasa de interés de Indicador de referencia en 50 punto base al 5.25%, con efecto inmediato.

Varias entidades bancarias de Hong Kong también han anunciado que reducirán en un futuro cercano la tasa de interés anual preferencial del dólar de Hong Kong en 0,25 puntos porcentuales (P)0.25%. Entre ellas, el Banco de China (Hong Kong), HSBC y Hang Seng Bank la reducirán a 5,625%. El día en que se anunció la reducción de la tasa de interés, el índice Hang Seng de Hong Kong cerró en 18013,16 puntos, alcanzando un nuevo máximo en más de dos meses.

En el último mes, el índice Hang Seng ha aumentado un pump acumulado de casi un 20%, y la Bolsa de Hong Kong (00388) ha experimentado un Gran aumento acumulado de más del 37%.

mercado de valores europeo

El Banco Central Europeo comenzó a recortar las tasas de interés en junio, antes de que Estados Unidos anunciara su recorte de tasas.

Después de que la Reserva Federal recortara las tasas de interés, el Banco Central del Reino Unido indicó que mantendría las Tasa de interés sin cambios. Los mercados bursátiles europeos subieron después del recorte de las tasas de interés de la Reserva Federal, con la zona de tecnología europea subiendo más del 3,4%, liderando el camino. El índice CAC40 de Francia subió un 2,29%, mientras que el desempeño del mercado bursátil alemán fue especialmente llamativo, con el índice Dax abriendo al alza después del anuncio del recorte de las tasas de interés, impulsando al índice por encima de los 19000 puntos por primera vez en la historia. El FTSE 100 del Reino Unido subió más del 1,25%, mientras que el índice AEX de los Países Bajos subió un 1,77%. Hasta el 30 de septiembre, aparte del FTSE 100 que ha caído desde su máximo del 19 de septiembre, varias otras acciones todavía están en una tendencia alcista.

acciones estadounidenses

El mercado de valores de Estados Unidos cayó en conjunto en el día de la reducción de las tasas de interés, posiblemente debido a la influencia de la estrategia de inversión de “comprar rumores y vender hechos”. Los tres principales índices, Dow Jones, S&P 500 y NASDAQ, cayeron un 0.25%, 0.29% y 0.31%, respectivamente.

En el mercado de forex, el índice del dólar también mostró un giro inverso de fluctuación el mismo día, recuperando gradualmente la mayor parte del terreno perdido después de acercarse gradualmente al nivel de 100, para finalmente caer ligeramente un 0,08% ese día.

Y en el día siguiente a la disminución de las tasas de interés de la Reserva Federal. Las acciones estadounidenses subieron en general, el S&P y el Dow alcanzaron nuevos máximos, con el Nasdaq subiendo más del 3.1% durante el día, el Dow subiendo casi 658 puntos, y el S&P subiendo cerca del 2.1%. El S&P alcanzó un nuevo máximo de cierre histórico por primera vez desde julio, los índices de pequeñas empresas subieron durante siete días consecutivos, y las acciones chinas superaron el mercado de valores estadounidense.

Oro

Después de la reducción de las tasas de interés de la Reserva Federal, el oro continúa alcanzando nuevos máximos. El 30 de septiembre, el precio internacional del oro COMEX fue de 2672, y desde el inicio de este año, el oro internacional COMEX ha acumulado un aumento de casi el 30%.

Índice Bovespa de Brasil

Después del anuncio de la Reserva Federal de recortar las tasas de interés, el Comité de política monetaria del Banco Central de Brasil votó por unanimidad para aumentar la Tasa de interés de referencia en 25 puntos base al 10.75%, que es el primer aumento en dos años. El Banco Central de Brasil considera que esta medida ayudará a estabilizar el tipo de cambio, contrarrestando la presión de depreciación causada por la inflación.

El índice bursátil IBOVESPA de Brasil ha estado en una tendencia a la baja en general después del anuncio de un aumento de las tasas de interés en Brasil, con cierto Rebote desde el 23 de este mes.

El índice promedio de Nikkei

El Banco Central de Japón ha decidido mantener sin cambios su política de tasa de interés en un 0,25%, a pesar de la disminución de la Reserva Federal de EE. UU.

El Banco Central de Japón considera que el riesgo de que los precios suban más de lo esperado debido a la apreciación del yen está disminuyendo, por lo que no es necesario aumentar aún más la tasa de interés.

Actualmente, la Reserva Federal está en un ciclo de reducción de tasas de interés, mientras que Japón está en un ciclo de aumento de tasas. Después de que Estados Unidos anunciara una reducción de tasas de interés, el índice ha vuelto a subir por encima de los 37.000 puntos por primera vez en dos semanas, y también ha estado en una tendencia general de pump en estos días.

Resumen:

Actualmente, según el anuncio de la Reserva Federal de EE. UU. de recortar las tasas de interés hace menos de medio mes, la mayoría de los principales activos del mundo se encuentran en una tendencia alcista que cumple con la teoría. La gran manipulación del margen de puntos puede impulsar un gran mercado alcista, pero también ha dado lugar a burbujas.

La inversión requiere racionalidad. Es difícil para las personas ganar dinero fuera de su propio conocimiento. Ante la tendencia global de aumento de los activos principales, elegir un mercado familiar para apostar y seguir estrictamente su estrategia de negociación puede ser la forma más segura de invertir.

Las elecciones presidenciales de noviembre en Estados Unidos también son un factor incierto que afectará la situación del mercado posteriormente.