Nova株は1年で80％上昇、投資家はこの$194 百万規模の売却について何を知るべきか

2026年2月12日、Wasatch Advisors LPはSECの提出書類で、2025年第4四半期にNova Ltd.（NVMI +3.45%）の保有株数を603,907株減らしたことを明らかにしました。これは四半期平均価格に基づく推定約1億9415万ドルの取引です。

何が起こったのか

最近のSEC提出書類によると、Wasatch Advisorsは2025年第4四半期にNovaの株式を603,907株売却しました。取引の推定価値は1億9415万ドルで、期間中の平均終値に基づいています。四半期末のNVMIの保有株価値は1億8136万ドル減少し、これは株式売却と価格変動の両方の影響を反映しています。

その他のポイント

• Wasatch Advisorsの売却により、Novaの保有比率はファンドの総資産16.83億ドルの13F報告対象資産のうち2.61%に縮小しましたが、依然として主要保有銘柄です。
• 提出後の主要保有銘柄：
  • NASDAQ: HQY：6億0368万ドル（資産の3.6%）
  • NASDAQ: ENSG：4億9448万ドル（2.9%）
  • NYSE: RBC：4億4993万ドル（2.7%）
  • NASDAQ: NVMI：4億3943万ドル（2.6%）
  • NYSE: FOUR：4億2687万ドル（2.5%）
• 2026年2月12日時点で、Nova Ltd.の株価は443.55ドルで、過去1年で80%上昇し、S&P 500を68ポイント上回る好調を維持しています。

企業概要

企業概要

• Novaは半導体製造向けの工程制御システムと計測プラットフォームを設計・製造しており、寸法、膜厚、材料測定ソリューションを提供しています。
• 先進的な計測機器と関連ソリューションを半導体メーカーに販売し、リソグラフィ、エッチング、堆積などの重要な工程をサポートしています。
• 論理回路、ファウンドリー、メモリセクターを含むグローバルな集積回路メーカーや、工程装置のサプライヤーにサービスを提供しています。

Nova Ltd.は、半導体メーカー向けに計測と工程制御のソリューションを提供し、先進的なチップ生産を支えています。同社は半導体装置業界で規模を持ち、独自の計測技術を活用して複雑な工程制御の課題に対応しています。イノベーションとグローバル展開を戦略の中心に据え、主要な半導体メーカーに多地域でサービスを提供しています。競争優位性は、先進的な製造ノードや顧客の進化する要求に対応する専門的な測定ソリューションにあります。

この取引が投資家にもたらす意味

80%の上昇後に半導体の勝者を規律ある成長マネージャーが縮小するのは、通常パニックではなくポートフォリオ構築の一環です。

Novaは2025年の売上高が過去最高の8億8060万ドルで、前年比31%増加し、GAAP純利益は2億5920万ドル、希薄化後EPSは7.96ドルを記録しました。経営陣はまた、第1四半期の売上高を2億2200万ドルから2億3200万ドルの範囲と予測し、今年も好調を維持する見込みです。

この背景の中で、巨大な上昇後に約1億9400万ドル相当の株式を縮小するのはリスク管理と考えられます。保有比率は依然として約2.6%の報告対象資産の中にあり、HealthEquity、Ensign Group、Shift4などの堅実な成長銘柄とともに主要保有銘柄です。

長期投資家にとって重要なのは、大きな年の後に誰かが縮小したかどうかではなく、AI駆動のチップ需要の加速に伴い、Novaが工程制御のリーダーシップを維持できるかどうかです。記録的な収益性、計測技術の普及拡大、マージンの改善とともに、基本的なファンダメンタルズは堅調です。強気の売却は、半導体投資の構造的な見通しを覆すものではありません。