Les 10 meilleures actions d'Australie pour 2023 : Analyse complète et guide d'investissement

Aperçu du marché : Les performances les plus fortes en Australie

Le marché boursier australien a fait preuve d’une résilience remarquable avec un portefeuille diversifié d’actions de premier ordre couvrant les secteurs minier, bancaire, de la santé et de l’énergie. Parmi les meilleures actions à acheter aujourd’hui, l’Australie continue de mettre en avant des entreprises établies avec des fondamentaux solides. Voici une analyse complète des acteurs majeurs du marché en fonction des valorisations actuelles et des indicateurs de performance.

Les principaux concurrents : Classement par capitalisation boursière

1. BHP Group (ASX : BHP) - Capitalisation boursière de 312,91 milliards AU$

Le géant minier BHP domine le secteur avec des opérations couvrant le minerai de fer, le cuivre, le nickel, le charbon, la potasse et le pétrole. Avec un ratio PE de 8,72x et un taux de croissance du chiffre d’affaires sur trois ans de 14,2 %, BHP démontre une forte efficacité opérationnelle. La marge nette de près de 46 % reflète ses avantages en termes de coûts sur un marché des matières premières très concurrentiel.

Ce qui rend BHP particulièrement attrayant, c’est sa politique de dividendes constante. L’entreprise a maintenu des paiements trimestriels de 4,74 AU$ par action pendant 13 années consécutives, ce qui donne un rendement actuel de 8,43 %. Les récentes améliorations des analystes de CLSA ont souligné le potentiel de l’action, avec des objectifs de cours atteignant 46,50 AU$, suggérant un potentiel de hausse significatif par rapport aux niveaux actuels.

2. Commonwealth Bank (ASX : CBA) - Capitalisation boursière de 168,40 milliards AU$

En tant que leader des services financiers en Australie, CBA opère en Australie, en Nouvelle-Zélande et sur les marchés internationaux. La diversification de ses sources de revenus et ses investissements technologiques la positionnent favorablement pour la croissance future. Au premier semestre, CBA a enregistré un bénéfice net après impôts de 6,73 milliards AU$, avec un revenu d’intérêts net en hausse de 19 %.

Le dividende intermédiaire de 2,73 AU$ par action représentait une augmentation significative de 0,46 par rapport à l’année précédente. Le revenu opérationnel a atteint 17,69 milliards AU$, illustrant l’avantage de l’échelle de la banque. Malgré des notes de vente modérées de certains analystes, l’objectif de prix consensuel de 91,14 AU$ indique une valeur raisonnable à ces niveaux.

3. CSL Limited (ASX : CSL) - Capitalisation boursière de 145,61 milliards AU$

Le géant biotechnologique CSL se spécialise dans les thérapies à base de plasma et les vaccins, opérant dans un marché oligopolistique avec peu de concurrents. L’engagement de l’entreprise en R&D et ses acquisitions stratégiques ont permis une croissance constante des revenus, du bénéfice par action et des flux de trésorerie disponibles.

Les résultats du premier semestre FY23 ont montré une dynamique impressionnante avec une augmentation de 19 % du chiffre d’affaires à 9,68 milliards AU$. Les analystes de Wall Street maintiennent une recommandation “Fortement acheter” avec un objectif moyen de 335,86 AU$, impliquant un potentiel de hausse de 11,53 %. La forte rentabilité du capital et la présence mondiale dans plus de 30 pays soulignent son avantage concurrentiel.

4. National Australia Bank (ASX : NAB) - Capitalisation boursière de 89,99 milliards AU$

NAB, la plus grande banque d’affaires d’Australie, sert les segments PME et entreprises dans plusieurs régions, notamment en Asie, au Royaume-Uni et aux États-Unis. Les résultats de l’année complète 2022 ont montré une performance robuste avec un chiffre d’affaires de 18,4 milliards AU$ (en hausse de 8,9 % YoY) et un revenu net de 7,06 milliards AU$ (en hausse de 9,4 % YoY).

Le bénéfice par action est passé de 1,96 AU$ à 2,19 AU$, tandis que le dividende final entièrement franken de 0,78 AU$ par action reflète la confiance de la direction. Le rendement du dividende s’établit à 5,55 %, attirant les investisseurs axés sur le revenu. L’analyse actuelle suggère une note de “Conserver” avec un objectif de prix moyen de 30,26 AU$.

5. Westpac Banking (ASX : WBC) - Capitalisation boursière de 78,11 milliards AU$

Parmi les “Quatre grands” banques d’Australie, Westpac offre l’une des histoires de dividendes les plus attractives avec un rendement entièrement franken de 5,65 %. Bien que le titre soit en baisse de 23,5 % par rapport aux sommets de cinq ans, il présente une valeur pour les investisseurs en quête de dividendes. Les résultats de FY2022 ont montré une croissance du revenu net de 4,3 % à 5,69 milliards AU$ avec une expansion des marges bénéficiaires à 30 %.

Le bénéfice par action a dépassé les attentes des analystes de 13 %, atteignant 1,60 AU$. La société de courtage Morgans prévoit un objectif de cours de 34,69 AU$, avec un potentiel de hausse de 17 %. La stratégie de la banque axée sur la digitalisation et la réduction des coûts devrait soutenir la qualité des bénéfices à l’avenir.

6. ANZ Group (ASX : ANZ) - Capitalisation boursière de 72,71 milliards AU$

ANZ a réalisé une solide performance annuelle 2022 avec un chiffre d’affaires en hausse de 9,3 % à 19,7 milliards AU$ et un bénéfice net en croissance de 16 % à 7,14 milliards AU$. Le bénéfice par action s’est amélioré à 2,51 AU$, tandis que les marges bénéficiaires se sont renforcées à 36 %, illustrant des gains d’efficacité opérationnelle.

Le principal catalyseur pour les actions ANZ réside dans la hausse des taux d’intérêt, qui augmente la marge d’intérêt nette. La banque prévoit un revenu d’intérêt net supplémentaire de 2,02 milliards AU$ en FY23 et de 4,30 milliards AU$ d’ici FY25. Citi la note comme “Achat” avec un objectif de cours de 38,86 AU$, anticipant des dividendes entièrement franken de 2,23 à 2,37 AU$ par action, offrant des rendements attractifs de 7,1 % à 7,6 %.

7. Macquarie Group (ASX : MQG) - Capitalisation boursière de 70,59 milliards AU$

Le groupe de services financiers diversifiés Macquarie opère dans 33 marchés avec plus de 18 000 employés dans le monde. Les résultats du premier semestre 2023 ont montré un bénéfice net de 2 305 millions AU$, en hausse de 13 % par rapport à l’année précédente. Le dividende intermédiaire de 3,00 AU$ par action (à 40 % franken) représente un ratio de distribution de 50 %, équilibrant retours aux actionnaires et réinvestissement.

L’entreprise maintient un excédent de capital de groupe robuste de 12,2 milliards AU$, dépassant toutes les exigences réglementaires. Malgré les vents contraires à court terme dus à la turbulence du secteur bancaire, le modèle d’affaires diversifié et la forte position de capital de Macquarie la placent en bonne position pour une croissance durable des bénéfices. Les analystes la notent comme “Fortement acheter” avec 6 recommandations d’achat et 2 de conservation.

8. Fortescue Metals Group (ASX : FMG) - Capitalisation boursière de 69,31 milliards AU$

FMG, le producteur de minerai de fer à coût le plus bas au monde, connaît une transformation majeure via Fortescue Future Industries, axée sur l’hydrogène vert, l’ammoniac vert et les technologies avancées de batteries. Le dividende intermédiaire entièrement franken de 0,75 AU$ par action montre l’engagement envers les actionnaires durant cette phase de transition.

Les projets d’énergie verte de FFI couvrent les États-Unis, la Norvège, le Queensland et le Kenya, positionnant l’entreprise pour une création de valeur significative si le succès est au rendez-vous. Bien que les revenus de FY2022 aient diminué par rapport aux périodes précédentes, l’entreprise conserve une option stratégique grâce à sa plateforme énergétique diversifiée.

9. Woodside Energy (ASX : WDS) - Capitalisation boursière de 65,94 milliards AU$

Woodside a publié des résultats exceptionnels pour FY2022 avec un NPAT en hausse de 228 % à 8 740 millions AU$ et un chiffre d’affaires en progression de 142 % à 22 591 millions AU$. Le flux de trésorerie d’exploitation a augmenté de 132 % à 11 841 millions AU$, reflétant une dynamique commerciale solide. La société a terminé l’année avec 8 325 millions AU$ en cash et une dette nette modérée.

Le dividende final entièrement franken a atteint 1,936 AU$ par action (pour l’année complète 3,4008 AU$ par action), représentant une distribution totale de 6 465 millions AU$. Le rendement actuel dépasse 10,79 %, tandis que Citi prévoit des rendements attractifs de 7,7 %, 7,5 % et 6,5 % sur les trois prochains exercices financiers.

10. Wesfarmers Limited (ASX : WES) - Capitalisation boursière de 59,07 milliards AU$

Wesfarmers gère un portefeuille diversifié, avec Bunnings, leader de la vente de bricolage et d’amélioration de l’habitat, comptant 507 magasins et plus de 110 000 références produits. Le chiffre d’affaires du premier semestre 2022 a atteint 22,558 milliards AU$, avec un flux de trésorerie disponible de 1,365 milliard AU$. Au cours des six derniers mois, l’action Wesfarmers a montré une dynamique haussière notable.

La taille de l’entreprise, la diversification de ses opérations et sa capacité à réinvestir stratégiquement en font une valeur attractive dans l’ASX 200. Bien que les valorisations aient été ajustées par rapport aux plus bas précédents, la combinaison de rendement et de potentiel de croissance continue d’attirer les investisseurs.

Cadre de stratégie d’investissement pour les actions australiennes

Les fondamentaux de la diligence

Avant d’investir dans une action australienne, une recherche approfondie est essentielle pour une stratégie d’investissement saine. Analysez les états financiers, la qualité de la gestion, la dynamique sectorielle, le positionnement concurrentiel et les métriques de valorisation. Comprendre les moteurs macroéconomiques propres à chaque secteur — prix des matières premières pour les miniers, dynamique des taux d’intérêt pour les banques, environnement réglementaire pour la santé — est crucial.

Principes de construction de portefeuille

Se concentrer sur une seule action augmente le risque. Une approche équilibrée consiste à diversifier à travers plusieurs secteurs, tailles d’entreprises et thèmes d’investissement. Les 10 actions mentionnées ci-dessus couvrent le minier, la banque, la santé, l’énergie et la distribution, offrant une diversification naturelle du marché australien.

Gestion du risque

Définissez des objectifs d’investissement clairs en accord avec votre tolérance au risque et votre horizon temporel. La taille des positions doit refléter votre conviction tout en protégeant l’intégrité globale du portefeuille. Un suivi régulier et un rééquilibrage garantissent que votre allocation reste conforme aux conditions changeantes du marché.

Considérations sur le rendement en dividendes

Beaucoup des meilleures actions à acheter aujourd’hui en Australie offrent des rendements de dividendes attractifs, souvent entièrement franken. Les investisseurs axés sur le revenu peuvent constituer des portefeuilles avec un rendement de 5-8 % en diversifiant judicieusement. Cependant, le rendement seul ne doit pas guider la décision — évaluez la durabilité des dividendes, les ratios de distribution et la croissance des bénéfices sous-jacents.

Perspectives du marché et principaux enseignements

Le marché boursier australien continue d’offrir des opportunités dans plusieurs secteurs pour les investisseurs disciplinés. Qu’ils recherchent la croissance via l’innovation technologique et la santé, le revenu via des dividendes franken ou l’exposition aux matières premières via les miniers et producteurs d’énergie, le marché s’adapte à divers objectifs d’investissement.

La réussite repose sur une approche structurée combinant recherche fondamentale, diversification appropriée et exécution disciplinée. Les actions présentées ci-dessus constituent une base pour bâtir un portefeuille aligné avec la dynamique du marché australien et la création de richesse à long terme.