Огляд ринку 17 грудня: слабкість долара поглиблюється, оскільки дані з праці підсилюють настрої ризику

Сповільнення курсу долара США прискорюється

Індекс долара США (DXY) зазнав значних втрат у вівторок, опустившись нижче рівня 98.00 і зафіксувавши найслабшу позицію з середини жовтня. Продажі валюти були викликані м’якшими за очікуваннями даними по зайнятості, що свідчить про суттєве охолодження зростання зайнятості. Ця подія змістила ринкові настрої від сили долара, створюючи перешкоди для ширшого доларового комплексу щодо основних конкурентів.

Слабкість поширюється на ключові валютні пари, з EUR/USD, що консолідується навколо 1.1750. Звуження різниці у доходності між Федеральною резервною системою та Європейським центральним банком підтримує пару, незважаючи на тривалі сигнали скорочення у німецькому виробництві, яке становить 47.7.

Динаміка валютних пар та очікування щодо центральних банків

GBP/USD залишається близько 1.3430, а трейдери звертають увагу на публікацію індексу споживчих цін у Великій Британії у середу. Очікування ринку вказують на 0% місячного зростання та 3.5% річного зростання за листопад. Рішення Банку Англії щодо монетарної політики у четвер буде критичним для напрямку фунта у найближчі сесії.

Найбільш драматичний рух спостерігається у USD/JPY, який прорвався нижче 155.00 і тепер торгується в районі 154.65. Ринкові чутки посилюються навколо можливого підвищення ставки на 0.75% від Банку Японії у п’ятницю, спрямованого на стримування тривалої слабкості йени на тлі інфляційного тиску.

AUD/USD продовжує боротися біля 0.6630, не зумівши скористатися ширшим відкатом долара. Економічні дані Китаю, оприлюднені раніше цього тижня, показали розчаровуючу картину: роздрібні продажі за листопад впали до 1.3% з попередніх 2.9%, а промислове виробництво знизилося до 4.8% у річному вимірі проти очікуваних 5%.

Драгоцінні метали та регіональні торгові сесії

Золото зазнало значної волатильності під час азійської торгової сесії — періоду, особливо активного для трейдерів, що працюють у глобальних часових поясах, включаючи регіони, такі як Південна Африка, де учасники ринку стежать за відкриттям азійської сесії. Спочатку дорогоцінний метал відступив до $4,270, а потім відновився до рівня $4,300, підтриманий охолодженням індикаторів ринку праці та новими побоюваннями щодо інфляції, що знову підвищили попит на активи-убежища.

Злиття м’яких даних по зайнятості у США з тривалими сигналами інфляції створило те, що багато описують як «ідеальний шторм», підтримуючи жовтий метал попри широку турбулентність на ринку.

Що далі

Злиття м’яких даних у США, зміщення очікувань щодо політики центральних банків і регіональні економічні розчарування продовжують тиснути на Індекс долара. Наступні дані по індексу споживчих цін у Великій Британії та керівні вказівки Банку Японії, ймовірно, визначать напрямок валютних пар у найближчих сесіях, тоді як золото залишається підтриманим макроекономічним фоном повільнішого зростання та високої інфляції.