Сьогодні хочу поговорити з новачками у криптосфері про одну болючу тему.

Скажу прямо: для нас, звичайних гравців, шлях технічного аналізу — це не просто тупик, а радше ретельно підготована пастка.

Можливо, хтось заперечить: "А як же Джеймс Саймонс? Хіба його фонд Medallion не заробляє шалені гроші саме на технічному аналізі?"

Стоп. Те, що робить Саймонс, зовсім не те саме, що доступно роздрібним інвесторам. Багато хто, почувши про Саймонса, одразу захоплюється й вважає його доказом могутності технічного підходу. Дивіться, фонд Medallion тридцять років тримає неймовірну дохідність завдяки чистим математичним моделям і алгоритмічній торгівлі — хіба це не доводить, що можна заробляти великі гроші, просто стежачи за ціновими коливаннями й не зважаючи на фундаментал?

Ця логіка — типовий ефект вижившого, а ще серйозне переоцінювання власних можливостей.

Треба зрозуміти, чим насправді займається команда Саймонса. Сам Саймонс — топовий математик, а під його керівництвом немає жодного класичного фінансового аналітика у костюмі. Вся команда складається з докторів наук з фізики, астрономії, статистики.

Ці люди взагалі не цікавляться, чи проект займається DeFi, чи створює NFT. Їх цікавлять лише дані. І роблять вони зовсім не той технічний аналіз, що можна побачити на ринку — зі слідкуванням за MACD, золотими й мертвими хрестами чи підрахунком хвиль Елліотта.

Вони займаються надскладним статистичним арбітражем.

Поясню на прикладі: звичайна людина прогнозує ціну ETH так, ніби дивиться на небо — є хмари чи нема, і вирішує, чи буде дощ. А команда Саймонса? Вони збирають усі дані про швидкість вітру, вологість, тиск за кожну секунду за десятки років і запускають це через суперкомп'ютери, щоб знайти мізерну, ледь вловиму статистичну перевагу.

Наприклад, вони можуть виявити, що якщо на двох біржах у мілісекундному проміжку виникає різниця в котируваннях у 0,01 долара...

(Тут оригінальний текст обірвано, але суть вже цілком зрозуміла)

Тож дивіться: вони використовують інфраструктуру вартістю сотні мільйонів доларів, команду докторів наук, величезні масиви історичних даних і складні математичні моделі. А ви — дивитесь на свічкові графіки у телефоні й сподіваєтеся повторити цей підхід за допомогою кількох простих індикаторів?

Це зовсім інший рівень гри. Успіх Саймонса не доводить, що технічний аналіз корисний для роздрібних інвесторів. Він лише підтверджує: якщо вкласти екстремальні ресурси і мати унікальні професійні навички, статистичний арбітраж можливий.

Але цей поріг недосяжний для звичайної людини.