Rumo aos compradores丨Ant Investment Advisory: Orientando os investidores compradores a transformar o fluxo de capital de negociações de curto prazo para alocação de longo prazo

Jornalista Zhongjing, Luo Ji, reportando de Pequim, Xangai, Guangzhou

“No contexto do desenvolvimento de alta qualidade do mercado de capitais atual, os investidores compradores estão ativamente guiando o capital a se transformar de negociações de curto prazo para alocação de longo prazo. Tomando o ‘Help You Invest’ como exemplo, seus usuários de consultoria de investimento tiveram um aumento de 55% no tempo de retenção em relação aos usuários não investidores.” Um responsável relacionado à consultoria da Ant Financial afirmou em entrevista exclusiva ao jornal China Business News.

Como uma direção importante na transformação da gestão de patrimônio, a consultoria de investidores compradores, com sua capacidade profissional de alocação de ativos múltiplos e serviço de acompanhamento ao cliente ao longo de todo o processo, está desempenhando um papel insubstituível no apoio ao ecossistema de “dinheiro longo, investimento longo”.

Para avançar de forma sólida e estável nesta trajetória de consultoria de investidores compradores, o responsável acima mencionado acredita que as instituições de consultoria de investidores compradores devem manter uma verdadeira “posição de comprador”, ou seja, garantir a neutralidade na seleção de produtos; a eficácia de longo prazo na construção de estratégias; e uma gestão aprofundada das expectativas dos clientes.

Tecnologia + Profissionalismo como Duplo Motor para Implementar a Ideia de Investimento de Longo Prazo

A demanda central do capital de longo prazo é alinhar-se com os objetivos de longo prazo dos investidores, buscando retornos estáveis ao longo de ciclos econômicos, o que difere essencialmente das necessidades de negociação de curto prazo.

Como uma pedra angular para o desenvolvimento estável do mercado de capitais, a questão de como guiar o capital a se transformar de negociações de curto prazo para alocação de longo prazo é uma questão importante para as instituições de gestão de patrimônio.

De acordo com o responsável mencionado da consultoria da Ant Financial, atualmente, a consultoria de investidores compradores já se tornou uma “solução de problemas”.

Tomando como exemplo a prática do “Help You Invest”, ele aponta que, ao usar tecnologia de IA e ferramentas de finanças comportamentais, através da interpretação de sinais de mercado, reconhecimento de intenções do usuário e acompanhamento de volatilidade, ajuda-se os usuários a gerenciar emoções de curto prazo e consolidar confiança de longo prazo. O tempo de retenção dos usuários aumentou significativamente em relação aos não investidores de consultoria.

“Essa mudança de comportamento também se traduziu em retornos de investimento eficazes”, afirmou o responsável.

De acordo com os dados fornecidos por ele, até o final de 2025, mais de 90% dos usuários do “Help You Invest” terão obtido retornos positivos.

O responsável enfatizou que esse resultado demonstra de forma plena que a consultoria de investidores compradores está desempenhando um papel cada vez mais ativo na orientação dos usuários para estabelecer uma mentalidade de investimento de longo prazo.

Além de usar tecnologia, ferramentas profissionais e múltiplas abordagens para acompanhar e gerenciar emoções dos investidores, orientando-os a direcionar seu comportamento de investimento para “dinheiro longo, investimento longo”, as consultorias de investidores compradores também precisam fortalecer sua capacidade de alocação de ativos diversificados e controle de riscos, com foco na profissionalidade e sistematicidade.

“Atualmente, na alocação de ativos, a equipe de pesquisa do ‘Help You Invest’ realiza análises quantitativas de macroeconomia, grandes categorias de ativos, estilos de subcategoria, retorno e risco, além de estudos qualitativos e pesquisas aprofundadas sobre estratégias, setores, durações, taxas de juros e crédito, para fornecer recomendações de alocação de ativos, focando na acumulação de retornos excedentes de longo prazo, conquistando pequenas vitórias que levam a grandes vitórias, e atingindo o objetivo de superar o mercado de forma estável a longo prazo”, afirmou o responsável da Ant Financial.

Ao mesmo tempo, na gestão de riscos, o “Help You Invest” construiu um sistema de controle de riscos sistemático e de toda a cadeia, partindo do interesse do usuário.

Entre eles, “a entrada cautelosa antes do investimento, o controle rigoroso da qualidade dos ativos, através de uma classificação de listas negras e cinzas, além de estabelecer diretrizes de controle de riscos para empresas de fundos, gestores de fundos e produtos; o controle centralizado durante o investimento, por meio de regras sistemáticas e do comitê de decisão de investimentos para garantir a racionalidade das operações; e o monitoramento contínuo pós-investimento, com acompanhamento diário do desempenho do portfólio de consultores, variações de investimento, riscos dos fundos e contas dos clientes, além de alertas para garantir a operação estável do portfólio”, detalhou o responsável.

Mantendo a “Posição de Comprador”, Instituições Ainda Precisam Melhorar suas Capacidades

Na transformação do capital de negociações de curto prazo para alocação de longo prazo, a consultoria de investidores compradores desempenha um papel importante. Mas, na prática, ainda há obstáculos a serem superados para que as instituições possam usar eficazmente as ferramentas de consultoria de investidores compradores ou para que toda a indústria avance nesse sentido.

Entre esses, a insuficiência de ferramentas de alocação de ativos é uma preocupação comum na indústria.

O responsável da Ant Financial admitiu que os ativos disponíveis para configuração pelos investidores compradores ainda precisam ser ampliados, especialmente porque atualmente os ETFs de mercado interno não podem ser utilizados pelos consultores, e as quotas de investimento transfronteiriço também são escassas. No futuro, ampliar o conjunto de ferramentas de alocação de ativos das consultorias aumentará significativamente a capacidade de diversificação dos portfólios, melhorando o serviço aos objetivos de investimento de longo prazo dos usuários.

Além disso, para que a capacidade das consultorias de investidores compradores seja eficaz, ou para que as instituições avancem de forma sólida nesta trajetória, é necessário manter uma verdadeira “posição de comprador”.

O responsável afirmou que, especificamente, essa “posição de comprador” se manifesta na seleção de produtos, na construção de estratégias e na gestão das expectativas dos clientes.

Entre eles, a seleção de produtos deve manter neutralidade, estabelecendo um sistema de avaliação independente entre diferentes instituições e categorias; a construção de estratégias deve garantir eficácia de longo prazo, com otimizações dinâmicas alinhadas aos objetivos de longo prazo dos usuários; e a gestão das expectativas dos clientes deve calibrar continuamente as metas e experiências ao longo de todo o processo.

Tomando como exemplo a prática do “Help You Invest”, seu time de pesquisa e desenvolvimento construiu um sistema de seleção de produtos que passa por “triagem inicial—triagem detalhada—análise quantitativa—pesquisa de campo—pontuação”, além de realizar mais de uma centena de entrevistas individuais anuais com as empresas emissoras de fundos, buscando uma análise mais objetiva e aprofundada, para selecionar os fundos mais adequados para investimentos de longo prazo e alocação equilibrada.

Simultaneamente, monitora continuamente a performance do portfólio de consultores, ajustando estratégias de acordo com as condições de mercado e outros fatores; além disso, o “Help You Invest” também interpreta sinais de mercado, fornece relatórios de reequilíbrio periódicos e oferece acompanhamento contínuo de volatilidade, orientando os usuários a manterem o foco em seus “objetivos de longo prazo ainda na trajetória”.

Sobre o panorama do setor de consultoria de investidores compradores, o responsável afirmou que as marcas tradicionais possuem uma base sólida, com equipes de consultoria offline experientes, focadas em serviços profundos para clientes de alta renda; plataformas independentes de vendas focam na experiência online, com iteração ágil de produtos e capacidade de resposta às necessidades dos usuários, oferecendo serviços financeiros acessíveis a um público mais amplo. “Diversas instituições estão explorando suas vantagens específicas, e o ecossistema do setor evolui continuamente por meio de complementaridade e aprendizado mútuo.”

(Editar: Xia Xin, Revisão: Li Huimin, Correção: Yan Yuxia)