Charles Schwab va bouleverser le marché crypto en 2026 : comment le trading au comptant du Bitcoin et de l’Ethereum va-t-il redéfinir le paysage de l’investissement ?

Un géant financier qui gère plus de 12 000 milliards de dollars d’actifs pour le compte de ses clients se prépare à proposer le trading spot du Bitcoin et de l’Ethereum à des dizaines de millions de clients. Selon la confirmation de son PDG Rick Wurster lors d’une interview sur CNBC, ce projet devrait devenir réalité début 2026.

Pour les utilisateurs qui tradent déjà sur des plateformes spécialisées comme Gate, cela signifie que la barrière entre le monde crypto et la finance traditionnelle s’effrite encore davantage.

01 Chronologie de l’événement : la transformation d’un géant financier, des rumeurs à l’annonce officielle

Le parcours de Charles Schwab vers les cryptomonnaies ne s’est pas fait en un jour. Dès 2024, la direction de l’entreprise avait publiquement déclaré qu’elle envisagerait d’offrir le trading spot de cryptomonnaies dès que la réglementation américaine le permettrait.

Le point de bascule intervient en 2025. Avec la levée par l’OCC, la Réserve fédérale et la FDIC de certaines restrictions instaurées après l’effondrement de FTX, les obstacles réglementaires à l’entrée des banques sur le marché crypto ont été abaissés.

En juillet de cette année, le PDG Rick Wurster a confirmé officiellement les plans de l’entreprise lors d’une interview sur CNBC : « Nous prévoyons de lancer très bientôt le trading du Bitcoin et de l’Ethereum, permettant à nos clients d’accéder à ces actifs. »

Un calendrier plus précis commence également à émerger. Selon certaines sources, avril 2026 pourrait être la date de lancement potentiel du trading spot de Bitcoin.

02 Données de marché : prix sous volatilité et mouvement des institutions

Au moment où la nouvelle concernant Charles Schwab a émergé, le marché crypto traversait un cycle de volatilité typique. Selon les données du 5 décembre, le prix du Bitcoin a chuté sous les 91 000 dollars, soit une baisse de 1,87 % sur 24 heures.

L’Ethereum subit également une correction, passant sous les 3 100 USDT, avec une baisse quotidienne de 2,80 %. Cette volatilité fait suite à une forte reprise récente de l’ETH—d’après le rapport de Gate Research du 4 décembre, l’ETH est remonté vigoureusement du point bas de 2 719,28 USDT le 2 décembre à 3 218,28 USDT.

Cependant, ces fluctuations de court terme n’ébranlent pas la confiance à long terme des institutions. Une enquête conjointe menée par Coinbase et EY-Parthenon en mars 2025 révèle que 83 % des investisseurs institutionnels prévoient d’augmenter leur exposition aux cryptomonnaies au cours de l’année.

Les propres données clients de Charles Schwab reflètent cette tendance. Les clients détiennent déjà une part importante d’actifs crypto via des produits négociés en bourse, représentant plus de 20 % du marché des ETP crypto dans le secteur.

03 Modèle d’affaires : du trading indirect à la transaction directe

À l’heure actuelle, les clients de Charles Schwab et TD Ameritrade accèdent principalement aux cryptomonnaies via des ETF spot Bitcoin cotés aux États-Unis et des contrats à terme Bitcoin du CME, sans acheter directement de crypto.

Ce modèle de participation indirecte est sur le point de changer. L’entreprise prévoit de lancer le trading spot direct du Bitcoin et de l’Ethereum, permettant aux clients d’acheter et de vendre ces actifs numériques en temps réel.

Derrière ce virage stratégique, c’est la forte demande des clients qui pousse. Wurster souligne qu’environ 25 milliards de dollars d’actifs crypto des clients ne sont pas détenus sur la plateforme Schwab, mais à l’extérieur.

« Ils souhaitent vraiment les rapatrier chez Schwab, car ils nous font confiance. Ils veulent pouvoir gérer ces actifs aux côtés de leurs autres investissements », explique Wurster. Selon les données, de nombreux clients détiennent 98 % de leurs actifs traditionnels chez Schwab, mais seulement 1 à 2 % de leurs actifs crypto y sont déposés.

04 Paysage concurrentiel : à la croisée de la finance traditionnelle et de la crypto native

L’entrée de Charles Schwab dans le trading spot crypto marque une nouvelle phase de la concurrence entre les géants de la finance traditionnelle et les plateformes crypto natives. Wurster a clairement indiqué que l’entreprise souhaite « absolument » rivaliser avec des plateformes telles que Coinbase.

Dans la finance traditionnelle, Fidelity et Robinhood proposent déjà des services de trading crypto. Vanguard permet également à ses clients de trader des ETF crypto, tandis que BlackRock s’implique pleinement dans ce secteur.

L’avantage unique de Schwab réside dans sa base client massive et la confiance qu’elle inspire. L’entreprise gère entre 7 300 et 12 000 milliards de dollars d’actifs et compte des dizaines de millions de clients.

Un tel volume d’actifs signifie que même une petite allocation vers les cryptomonnaies pourrait entraîner des flux de capitaux significatifs vers les marchés du Bitcoin et de l’Ethereum.

05 Importance stratégique : intégration institutionnelle et allocation de portefeuille

L’introduction du trading spot du Bitcoin et de l’Ethereum par Schwab ne se limite pas à l’ajout de deux nouveaux instruments. Cela marque l’acceptation officielle des cryptomonnaies par la finance traditionnelle, les intégrant comme une classe d’actifs configurable au sein des portefeuilles d’investissement grand public.

Pour les clients souhaitant combiner leurs avoirs crypto et traditionnels, ce service offrira une expérience sans couture. Ils pourront gérer actions, obligations, fonds et cryptomonnaies sur une seule et même plateforme, simplifiant ainsi la gestion de portefeuille.

D’un point de vue réglementaire, cette initiative est également significative. Avec l’approbation par la CFTC de plateformes régulées pour les produits spot d’actifs numériques, l’environnement du trading crypto s’oriente vers une normalisation accrue.

Pour l’ensemble du marché crypto, la participation de Schwab devrait augmenter la liquidité, réduire les spreads et renforcer la découverte des prix, notamment pour les deux principales cryptomonnaies que sont le Bitcoin et l’Ethereum.

06 Impact sur le marché : injection de liquidité et démocratisation

Les analystes estiment que l’arrivée de Schwab sur le marché spot crypto pourrait avoir un impact profond. D’un côté, cela pourrait accroître la volatilité, surtout à l’approche du lancement, alors que les attentes concernant l’intégration des actifs décentralisés et du secteur financier traditionnel s’intensifient.

D’un autre côté, cela devrait améliorer la liquidité et abaisser les coûts de transaction. Plus de participants et des carnets d’ordres plus profonds signifient généralement des spreads plus serrés, ce qui bénéficie à tous les acteurs du marché.

Pour les investisseurs particuliers, la plateforme de Schwab pourrait abaisser la barrière d’entrée, permettant à davantage de personnes d’accéder facilement au marché crypto. Cette facilité d’accès pourrait stimuler les volumes, notamment sur la paire Bitcoin/Ethereum.

07 Point de vue Gate : opportunités et stratégies pour les traders professionnels

Alors que des institutions traditionnelles de grande envergure comme Schwab entrent sur le marché crypto, les investisseurs déjà actifs sur des plateformes professionnelles telles que Gate font face à la fois à des opportunités et à des défis.

Selon la dernière analyse de Gate Research, après avoir touché un plancher à 83 828 USDT le 2 décembre, le Bitcoin a entamé un fort rebond en V, évoluant actuellement autour de 93 452,5 USDT. Les trois moyennes mobiles affichent un alignement haussier classique MA 5 > MA 10 > MA 30, ce qui confirme une tendance dominante à la hausse.

L’Ethereum affiche une performance encore plus marquée, rebondissant de 2 719,28 USDT le 2 décembre à 3 218,28 USDT, soit une hausse de 6,73 %. Avec la réussite de la mise à niveau Fusaka, ETH pourrait poursuivre sa tendance vers le seuil des 3 300 USDT.

Pour les traders, l’arrivée de géants financiers traditionnels comme Schwab pourrait modifier certaines dynamiques de marché. L’afflux massif de capitaux issus de la finance traditionnelle pourrait renforcer la corrélation entre le marché crypto et les marchés actions, en particulier lors des changements d’appétence au risque.

Des opportunités d’arbitrage inter-marchés pourraient se présenter : en cas de forte performance des actions, les investisseurs traditionnels pourraient allouer une partie de leurs gains aux cryptos, et vice versa. De plus, des plateformes comme Schwab pourraient attirer une nouvelle clientèle qui n’a pas les mêmes comportements ou préférences que la communauté crypto actuelle.

08 Perspectives : fusion accélérée entre crypto et finance traditionnelle

Le projet de Schwab de lancer le trading spot Bitcoin et Ethereum en 2026 n’est que le reflet d’une tendance de fond : l’accélération de la convergence entre la finance traditionnelle et l’écosystème crypto.

Sous un angle plus large, 90 % des sociétés institutionnelles utilisent ou testent déjà les stablecoins, près de la moitié affirmant les avoir employés à des fins de paiement. Cela montre que les actifs numériques deviennent progressivement un élément central des opérations financières, et non plus de simples actifs spéculatifs.

À mesure que de plus en plus d’institutions financières traditionnelles entrent sur ce marché, la maturité et la stabilité du secteur crypto devraient s’accroître, attirant des investisseurs plus conservateurs. Parallèlement, le cadre réglementaire s’affine, offrant des lignes directrices plus claires à cette nouvelle classe d’actifs.

Pour les investisseurs particuliers, cela signifie plus de choix, des canaux d’accès facilités et des méthodes de diversification optimisées. Que ce soit sur des plateformes spécialisées comme Gate, ou au sein d’acteurs traditionnels comme Schwab, chacun pourra trouver des services adaptés à ses besoins.

Perspectives d’avenir

Lorsque le monde de la finance traditionnelle ouvre ses portes aux actifs cryptographiques, le marché réagit rapidement et de façon décisive. La même semaine où Schwab a confirmé le lancement du trading spot, Ethereum venait de finaliser la mise à niveau cruciale Fusaka, offrant de nouvelles possibilités à la Layer2 et à l’écosystème on-chain.

Ce n’est pas seulement l’initiative de deux entreprises, mais bien le signe que deux mondes financiers parallèles commencent à fusionner. Les données clients de Schwab montrent que plus de 98 % des actifs traditionnels leur sont confiés en toute confiance, alors que moins de 2 % des actifs crypto sont déposés chez eux.

En 2026, lorsque cette porte sera totalement ouverte, ce ne sont peut-être pas que les capitaux qui afflueront vers le monde crypto.